Hoe staat het met úw pensioen?

Nederlanders zijn een vlijtig volkje. We werken hard, zijn plichtsgetrouw en leggen in ons werk de lat voor onszelf hoog. Met welk levensdoel ook voor ogen – ‘gewoon’ gezond blijven, oud worden aan de Cote d’Azur, genieten van de kleinkinderen – zo bereiden wij ons eigenlijk al ons hele werkzame leven voor op ons pensioen. Veelal zonder dat zelf in de gaten te hebben.

Het overgrote deel van werkend Nederland is nog maar weinig bezig met de financiële gevolgen van pensionering. “Dat is nog vér weg”. “Dat is via mijn werk geregeld”. Zulke reacties zijn begrijpelijk maar niet geheel verstandig. Uit een onderzoek van de Vrije Universiteit Amsterdam bleek onlangs dat veel werknemers denken bij pensionering 70 procent of meer van hun laatst verdiende loon te ontvangen. Helaas is dat voor de meeste pensioenregelingen al lang niet meer zo.

Wat is er dan veranderd?

Inderdaad waren de meeste pensioenregelingen in het verleden gebaseerd op 70% van het laatstgenoten loon (de eindloonregeling). Om kosten te besparen hebben veel werkgevers de regeling om laten zetten naar een middelloonregeling of een regeling die gebaseerd is op een beschikbare premie.

Gevolg hiervan is dat een opbouw van 70% van het laatstgenoten loon niet meer haalbaar is. Velen zullen zelfs minder dan 50% van het laatstgenoten loon aan pensioen opbouwen. En daarbij is dan al rekening gehouden met een AOW uitkering. Daarnaast heeft ook het huidige beursklimaat effect op de pensioenen. Veel pensioenfondsen zien hun reserves drastisch teruglopen. Gevolg hiervan is dat er meer premie moet worden geheven, maar ook dat de pensioenen niet worden geïndexeerd.



Effecten niet voor iedereen gelijk

Iedere werknemer die is opgenomen in een collectieve pensioenregeling heeft hiermee te maken. Oudere werknemers hebben in het verleden echter kunnen profiteren van de toen geldende betere pensioenregelingen. Deze groep krijgt wel met de versobering van hun pensioenregeling te maken, maar in mindere mate. Daar staat tegenover dat de kosten om maatregelen te treffen voor deze groep weer hoger zijn dan voor jongere werknemers.

Jongere werknemers die nog grote carrièresprongen gaan maken hebben relatief veel te maken met de gevolgen van deze veranderingen. Hoe groter de salarisverhogingen bij de nieuwe werkgever hoe lager het pensioen wordt in verhouding met het laatst verdiende loon.

Alle reden dus om eens uitgebreid bij uw pensioenregeling stil te staan. De overheid biedt fiscale mogelijkheden om uw pensioen aan te vullen. De regels hiervoor zijn echter nogal ingewikkeld. Bovendien biedt de markt ontzettend veel producten om uw pensioen aan te vullen. Het is ons werk om samen met u uw pensioenregeling te analyseren, uw fiscale mogelijkheden te inventariseren en het product te zoeken dat het beste bij u past. Neem eens vrijblijvend contact met ons op.



Dekkingsgraad en indexatie, hoe zit dat eigenlijk?

In de media wordt momenteel veelvuldig melding gemaakt van de crisis, die ook onze pensioenen zou raken. “De pensioenen worden bevroren”, kopt de ene krant. “Ongekende val raakt pensioenen”, staat in de ander. Tja, wie bij het lezen van zúlke koppen nog stil kan blijven zitten... Twee termen komen in de berichtgevingen regelmatig terug.

Zo zouden veel pensioenfondsen problemen hebben met hun ‘dekkingsgraad’. Die dekkingsgraad zegt iets over de verhouding tussen de waarde van het belegd vermogen van een pensioenfonds en de waarde van de pensioenverplichtingen. Als de dekkingsgraad onder de 100% komt zou je kunnen zeggen dat het belegd vermogen te weinig opbrengt om aan de pensioenverplichtingen te kunnen voldoen. Maar gelukkig is het in Nederland zo geregeld dat ‘uw’ pensioenuitkering bijeen wordt gespaard tijdens uw werkzame leven – over een langere periode dus. Een dekkingsgraad die lager is dan 100% betekent daarom niet automatisch dat u later te weinig pensioen ontvangt. Daar moet meer voor gebeuren.

Pensioenfondsen staan bovendien onder streng toezicht van De Nederlandse Bank. Zo moeten pensioenfondsen direct maatregelen nemen als de dekkingsgraad onder een bepaalde grens komt. Veelal bestaan deze maatregelen uit het gedeeltelijk of geheel ‘bevriezen’ van de pensioenen. Er wordt dan tijdelijk geen verhoging van de pensioenuitkering doorgevoerd naar aanleiding van de inflatie. Zo’n verhoging wordt ‘indexatie’ genoemd.

Bent u reeds met pensioen dan hoeft u zich eveneens op dit moment geen zorgen te maken over de uitbetaling ervan. Wel kan voor u het achterwege blijven van de indexatie merkbaar zijn. Daar is niet zoveel aan te doen. In de praktijk zal dit betekenen dat u voor uw pensioenuitkering minder kunt kopen. Het is voor ons natuurlijk moeilijk te zeggen of u voor enkele euro’s of tientjes per maand minder kunt kopen. Dat hangt onder andere af van de hoogte van uw pensioen en uw uitgavenpatroon. En wellicht hebt u ook nog andere bronnen van inkomsten, zoals een erfenis of het vrijvallen van uw hypotheek.



Nooit blijven zitten met vragen

Als uw adviseur zouden wij u natuurlijk het liefst 100% garantie geven dat er ‘niets aan de hand is’. De realiteit is dat niemand dat op dit moment kan. Inmiddels heeft de financiële wereld al de nodige bijzondere klappen te verwerken gehad en zelfs experts spreken met herhaling hun verbazing uit over ontwikkelingen die ook voor hen nieuw zijn. Geen garantie dus, maar wel onze alerte aandacht.

Nóg belangrijker vinden wij het dat u weet waar u met uw vragen (of onzekerheid) terecht kunt. Zoals gezegd: van sommige zult ú geen enkele hinder ondervinden. Voor andere ontwikkelingen kunnen wij u misschien aan een alternatief helpen. Nu geldt misschien nog wel meer dan ooit: leg ons uw vraag voor. Als wij u kunnen helpen, dan doen wij dat. Wij zijn tenslotte niet voor niets úw financieel adviseur!

Vaktermen

Middelloonregeling
De middelloonregeling is een pensioenregeling waarbij de pensioenuitkering wordt berekend over het gemiddeld verdiende salaris. Vanuit de gedachte dat de meeste werknemers hun loopbaan starten met een ‘laag’ salaris dat daarna steeds hoger wordt, is de middelloonregeling goedkoper, omdat de pensioenuitkering lager is dan bij een eindloonregeling: daar wordt het pensioen immers berekend op basis van het laatstverdiende (dus hoogste) salaris.

Beschikbare premieregeling
Hierbij wordt de hoogte van de pensioenuitkering gebaseerd op de premie die beschikbaar wordt gesteld, en niet op de vraag welk pensioen later voor uw situatie nodig is.

Meer weten van...

...uw pensioen-situatie? Hoe heeft u het geregeld, of uw werkgever? Neem contact met ons op, zodat wij u helderheid en advies kunnen geven over dit belangrijke onderwerp.